Co to jest ryczałt wstępny?
Tzw. opłata wstępna ma na celu zapewnienie, że na poziomie inwestora następuje minimalne opodatkowanie - także w przypadkach, gdy fundusz nie dokonuje wypłat lub są one zbyt niskie. Wysokość opłaty wstępnej odnosi się zawsze do poprzedniego roku. W przypadku faktycznej sprzedaży udziałów, wcześniej opodatkowane opłaty wstępne są odejmowane od wyniku sprzedaży (przychody ze sprzedaży minus koszty nabycia minus opłata wstępna).
Oznacza to, że zysk ze sprzedaży się zmniejsza (a tym samym również obciążenie podatkowe). W przypadku straty ze sprzedaży, wcześniej obliczona opłata wstępna zwiększa stratę ze sprzedaży. Podwójne opodatkowanie jest zatem wykluczone.
Opłata wstępna jest pobierana i opodatkowana od początku 2019 roku.
Co to jest ryczałt wstępny?
Które fundusze są objęte zryczałtowaną opłatą wstępną?
W zasadzie wszystkie krajowe i zagraniczne fundusze inwestycyjne (w tym ETF) mogą być objęte zryczałtowaną opłatą wstępną.
W przypadku funduszy wypłacających dywidendy, wypłata jest uwzględniana przy obliczaniu zryczałtowanej opłaty wstępnej. W przypadku odpowiednio wysokiej wypłaty nie nalicza się zryczałtowanej opłaty wstępnej. Należy więc założyć, że zryczałtowana opłata wstępna dotyczy głównie funduszy reinwestujących.
Które fundusze są objęte zryczałtowaną opłatą wstępną?
Jaka jest stawka ryczałtu z góry?
Ryczałt wstępny to szczególne rozwiązanie podatkowe dotyczące dochodów z funduszy reinwestujących lub częściowo reinwestujących. Od 2019 roku jest pobierany corocznie i stanowi przedwczesne opodatkowanie przyszłych oczekiwanych wzrostów wartości.
Ważne: Ryczałt wstępny jest odejmowany od rzeczywistego zysku ze sprzedaży udziałów w funduszu, aby uniknąć podwójnego opodatkowania.
Jak oblicza się ryczałt wstępny?
Ryczałt wstępny nie zależy od rzeczywiście osiągniętych zysków, lecz jest obliczany według następującego wzoru:
Ryczałt wstępny = 70 % stopy bazowej × wartość udziału w funduszu na początku roku
- Stopa bazowa jest ustalana corocznie przez Deutsche Bundesbank na 2 stycznia.
- Ryczałt wstępny jest ograniczony do tzw. dochodu bazowego. Odpowiada on różnicy między pierwszą a ostatnią ceną wykupu w roku, powiększoną o ewentualne dywidendy.
- Jeśli nie ma ceny wykupu, stosuje się cenę giełdową lub rynkową.
Od obliczonego ryczałtu wstępnego naliczany jest podatek u źródła w wysokości 25 % – plus podatek solidarnościowy i ewentualnie podatek kościelny.
Kiedy ryczałt wstępny jest uznawany za otrzymany?
Ryczałt wstępny nie jest naliczany od razu, lecz zawsze w pierwszym dniu roboczym następnego roku jako dochód. Reguluje to § 18 ust. 3 InvStG.
- Stopa bazowa (2.1.2025): 2,53 %
- 70 % z tego: 1,771 %
- Fikcyjny wpływ: 2.1.2026
Jaka jest stawka ryczałtu z góry?
