Co to jest ryczałt wstępny?
Tzw. opłata wstępna ma na celu zapewnienie, że na poziomie inwestora następuje minimalne opodatkowanie - także w przypadkach, gdy fundusz nie dokonuje wypłat lub są one zbyt niskie. Wysokość opłaty wstępnej odnosi się zawsze do poprzedniego roku. W przypadku faktycznej sprzedaży udziałów, wcześniej opodatkowane opłaty wstępne są odejmowane od wyniku sprzedaży (przychody ze sprzedaży minus koszty nabycia minus opłata wstępna).
Oznacza to, że zysk ze sprzedaży się zmniejsza (a tym samym również obciążenie podatkowe). W przypadku straty ze sprzedaży, wcześniej obliczona opłata wstępna zwiększa stratę ze sprzedaży. Podwójne opodatkowanie jest zatem wykluczone.
Opłata wstępna jest pobierana i opodatkowana od początku 2019 roku.
Co to jest ryczałt wstępny?
Wie hoch ist die Vorabpauschale?
Die Vorabpauschale ist eine besondere Steuerregelung für Erträge aus thesaurierenden oder teilthesaurierenden Fonds. Seit 2019 wird sie jährlich erhoben und stellt eine vorweggenommene Besteuerung von künftig erwarteten Wertsteigerungen dar.
Wichtig: Die Vorabpauschale wird bei der Veräußerung der Fondsanteile vom tatsächlichen Verkaufsgewinn wieder abgezogen, um eine Doppelbesteuerung zu vermeiden.
Wie wird die Vorabpauschale berechnet?
Die Vorabpauschale richtet sich nicht nach tatsächlich erzielten Gewinnen, sondern wird nach folgender Formel ermittelt:
Vorabpauschale = 70 % des Basiszinses × Wert des Fondsanteils zu Jahresbeginn
- Der Basiszins wird jährlich von der Deutschen Bundesbank zum 2. Januar festgelegt.
- Die Vorabpauschale ist auf den sogenannten Basisertrag begrenzt. Dieser entspricht der Differenz zwischen dem ersten und letzten Rücknahmepreis im Jahr, zuzüglich eventueller Ausschüttungen.
- Gibt es keinen Rücknahmepreis, wird der Börsen- oder Marktpreis verwendet.
Auf die errechnete Vorabpauschale wird dann die Abgeltungsteuer von 25 % fällig – zuzüglich Solidaritätszuschlag und ggf. Kirchensteuer.
Wann gilt die Vorabpauschale als zugeflossen?
Die Vorabpauschale wird nicht sofort, sondern immer zum ersten Werktag des Folgejahres als Ertrag erfasst. Das regelt § 18 Abs. 3 InvStG.
- Basiszins (2.1.2025): 2,53 %
- 70 % davon: 1,771 %
- Fiktiver Zufluss: 2.1.2026
Wie hoch ist die Vorabpauschale?
Co to jest częściowe zwolnienie?
W przypadku publicznych funduszy inwestycyjnych niektóre krajowe dochody podlegają dodatkowemu obciążeniu podatkiem dochodowym od osób prawnych na poziomie funduszu. Aby zrekompensować to wstępne obciążenie na poziomie funduszu, wypłaty z funduszu, opłaty wstępne oraz zyski ze sprzedaży jednostek funduszu są częściowo zwolnione z opodatkowania. Dlatego mówimy o "częściowym zwolnieniu".
Wysokość stawki częściowego zwolnienia specyficznej dla funduszu zależy od rodzaju funduszu (stan na październik 2018):
- 30% w przypadku funduszy akcyjnych (zgodnie z warunkami inwestycyjnymi co najmniej 51% udziału w akcjach)
- 15% w przypadku funduszy mieszanych (zgodnie z warunkami inwestycyjnymi co najmniej 25% udziału w akcjach)
- 60% w przypadku funduszy nieruchomości (zgodnie z warunkami inwestycyjnymi co najmniej 51% w nieruchomości lub spółki nieruchomościowe)
- 80% w przypadku funduszy nieruchomości z zagranicznym naciskiem (zgodnie z warunkami inwestycyjnymi co najmniej 51% w zagraniczne nieruchomości lub zagraniczne spółki nieruchomościowe)
Przypisanie funduszu do kategorii funduszu odbywa się na podstawie polityki inwestycyjnej przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych. Towarzystwo to informuje o kwalifikacji funduszu (np. fundusz akcyjny lub mieszany).
W zaświadczeniu podatkowym banków prowadzących depozyty zazwyczaj znajduje się zapis: "Suma wszystkich dodatnich dochodów kapitałowych, zysków i dochodów (w tym wypłaty, opłaty wstępne i zyski ze sprzedaży jednostek inwestycyjnych po częściowym zwolnieniu)". Następnie poszczególne pozycje są bardziej szczegółowo wyjaśnione. Inwestorzy powinni dokładnie sprawdzić, czy dotyczy to również ich zaświadczenia podatkowego. Jeśli nie zostało to uwzględnione: Należy zażądać od dostawcy funduszu zestawienia dotyczącego udziału w akcjach, nieruchomościach itp., jeśli nie zostało ono już przesłane z własnej inicjatywy.
Często te dane są już opublikowane w Internecie w raportach rocznych. Sprawdź, jakie są odpowiednie wskaźniki Twojego funduszu. Jeśli na przykład udział w akcjach wynosi nieprzerwanie ponad 50 procent, należy zastosować częściowe zwolnienie w wysokości 30 procent, które należy uwzględnić w zeznaniu podatkowym - a nie u dostawcy funduszu lub w banku depozytowym. Kto tego nie zrobi, może zapłacić zbyt wysoki podatek dochodowy od swoich dochodów kapitałowych.
Co to jest częściowe zwolnienie?
Które fundusze są objęte zryczałtowaną opłatą wstępną?
W zasadzie wszystkie krajowe i zagraniczne fundusze inwestycyjne (w tym ETF) mogą być objęte zryczałtowaną opłatą wstępną.
W przypadku funduszy wypłacających dywidendy, wypłata jest uwzględniana przy obliczaniu zryczałtowanej opłaty wstępnej. W przypadku odpowiednio wysokiej wypłaty nie nalicza się zryczałtowanej opłaty wstępnej. Należy więc założyć, że zryczałtowana opłata wstępna dotyczy głównie funduszy reinwestujących.
Które fundusze są objęte zryczałtowaną opłatą wstępną?
